单项选择题
假设在Vasicek 模型中的参数为α=0.1和μ=0.1。在此种模型下,初始短期利率均为10%,在一个短时间△t 内,短期利率变化的初始标准差为0.02。则所给出的10年期零息债券的价格为()。
A.0.38046B.0.36025C.0.35698D.0.25037E.0.24019
单项选择题 图给出了一利率二叉树图,假设所有分支上的概率都是1/2,用倒向法计算两年期零息债券的价格为()。
单项选择题 表列出的是面值1000美元,但期限不同的零息债券的价格。面值是1000美元,期限是4年,年付息票率是12%的债券的价格是()美元。
单项选择题 假定1年期零息债券面值100美元,现价94.34美元,2年期零息债券现价84.99美元。考虑购买2年期每年付息的债券,面值为100美元,年息票利率12%。第二年的远期利率是()。