问答题
本题考察公司A所发行的5年期信用违约互换（CDS）在2009年4月到2010年3月期间的利差。
在此期间，公司A的CDS利差处于上升状态。列举导致CDS利差上升的两个常见因素。
1.公司A的违约概率上升2.在公司A发生违约情况下的预期回收率下降，或相应的预期损失率上升3.公司A......
(↓↓↓ 点击下方‘点击查看答案’看完整答案 ↓↓↓)
问答题 请评价上表所显示的美元和欧元的收益率曲线的形状。请列举4个影响收益率形状的因素。
问答题 依据上面给出的美元和欧元的利率信息，计算6个月后开始的6个月期存款的隐含远期利率。（天数计算惯例是30/360）
问答题 你决定使用货币期货对冲欧元。在经历一次利率冲击后，即期和远期之间的套期保值率（HR）变为0.95。请使用这个新的套期保值率，计算如果要达到完美对冲，你需要持有的期货合约的数量（1个合约=125000欧元）。如果套期保值率没有被调整到新的水平，将会有什么影响？（不需要计算）
